Международное рейтинговое агентство Moody’s объявило о повышении долгосрочного депозитного рейтинга Bank of Cyprus с Baa1 до A3.
Прогноз по рейтингу изменен с «позитивного» на «стабильный».
Также были повышены и другие показатели, включая оценку кредитного риска, базовую и скорректированную кредитную оценку, рейтинги облигационных программ и долговых обязательств в национальной валюте. Таким образом, Bank of Cyprus стал самым высоко оцененным банком среди всех финансовых учреждений Кипра и Греции, что подчеркивает его стабильность и надежность.
Среди пунктов, которые повлияли на повышение рейтинга Bank of Cyprus числятся:
- Улучшение качества активов — доля проблемных кредитов (NPE) на конец 2024 года снизилась до 1,9%, что значительно ниже показателей предыдущих периодов. Moody’s ожидает, что этот уровень сохранится, благодаря стабильной экономике и взвешенной кредитной политике банка.
- Снижение рисков по недвижимости — банк значительно сократил объемы конфискованной недвижимости: с 764 млн евро в третьем квартале 2024 года до 660 млн евро к концу года. Цель — достичь 500 млн евро к концу 2025 года. Это возможно благодаря устойчивому рынку недвижимости на Кипре.
- Стабильная прибыльность — чистая прибыль Bank of Cyprus в 2024 году составила 1,8% от активов (против 1,7% в 2023 году). Ожидается, что прибыль останется высокой, даже с учетом нормализации процентных ставок.
- Крепкая капитальная база — коэффициент достаточности капитала (CET1) на конец 2024 года достиг 19,2%, по сравнению с 17,4% годом ранее. Прогноз Moody’s — удержание капитала на высоком уровне благодаря устойчивому росту и управлению дивидендами.
- Дешевое фондирование и высокая ликвидность — финансирование банка в основном базируется на розничных депозитах, что делает его устойчивым и менее подверженным внешним рискам.
Помимо этого, Moody’s провело глубокий анализ возможных убытков в случае дефолта и пришло к выводу, что риск потерь по депозитам и обязательствам перед контрагентами минимален, что способствовало повышению рейтингов на три ступени выше скорректированного кредитного рейтинга.
Однако, рейтинги необеспеченного и субординированного долга не получили такой поддержки. Агентство оценило риски потерь по ним как умеренные или высокие, поэтому они остались на более низких уровнях. Прогноз «стабильный» отражает уверенность Moody’s в сохранении положительных финансовых показателей и дальнейшем снижении рисков, при стабильной макроэкономической ситуации на Кипре.
Повышение рейтинга Bank of Cyprus возможно в случае дальнейшего укрепления финансовых показателей и снижения остаточных рисков. Понижение рейтинга может произойти, если ухудшится операционная среда, снизится прибыльность или уменьшится капитал банка. Также негативное влияние может оказать сокращение объема инструментов, предназначенных для покрытия убытков.